多家銀行于10月18日一早下調(diào)了存款利率，其中活期存款掛牌利率下調(diào)5個(gè)基點(diǎn)至0.1%，3年定期存款掛牌利率下調(diào)25個(gè)基點(diǎn)，此舉旨在減輕銀行利息負(fù)擔(dān)，尤其是應(yīng)對(duì)即將到來(lái)的存量房貸利率調(diào)整所帶來(lái)的影響。
根據(jù)此前多家銀行App顯示的數(shù)據(jù)，國(guó)有大行如工行、建行的5年期定期存款利率多為1.8%，而股份制銀行的3年期定期存款利率則為2.4%。此次降息后，20萬(wàn)元存三年將少得約1500元的利息。
存款利率的持續(xù)下調(diào)反映出銀行業(yè)面臨的息差壓力。據(jù)國(guó)家金融監(jiān)督管理總局?jǐn)?shù)據(jù)，二季度商業(yè)銀行凈息差為1.54%，仍處于歷史低位，且偏離1.8%的警戒水平。隨著存量房貸利率下調(diào)即將實(shí)施，銀行業(yè)息差壓力或?qū)⑦M(jìn)一步加大。
中國(guó)銀行研究院近期指出，近年來(lái)貸款利率快速下行，而存款利率保持剛性，導(dǎo)致銀行業(yè)凈息差跌至歷史最低點(diǎn)。存款利率下調(diào)將對(duì)居民儲(chǔ)蓄投資行為產(chǎn)生長(zhǎng)期影響，部分存款可能流向中小金融機(jī)構(gòu)或理財(cái)市場(chǎng)，預(yù)計(jì)2024年下半年理財(cái)規(guī)模將繼續(xù)較快增長(zhǎng)。
面對(duì)存款利率下調(diào)，投資者該如何調(diào)整自己的理財(cái)策略？普益標(biāo)準(zhǔn)研究員劉思佳表示，此舉有助于提振市場(chǎng)，減少銀行負(fù)債成本，緩解凈息差壓力。投資者應(yīng)平衡好風(fēng)險(xiǎn)和收益的關(guān)系，進(jìn)行綜合資產(chǎn)配置。對(duì)于追求穩(wěn)健收益的投資者，可以適當(dāng)配置現(xiàn)金管理類(lèi)理財(cái)產(chǎn)品、貨幣基金以及國(guó)債等產(chǎn)品；而對(duì)于風(fēng)險(xiǎn)承受能力較強(qiáng)的投資者，可以適當(dāng)增配股票、偏股型基金和黃金等。
星圖金融研究院副院長(zhǎng)薛洪言建議，考慮到存款降息是中期趨勢(shì)，理財(cái)預(yù)期收益率也會(huì)不斷向下調(diào)整，投資者要么提前鎖定高息存款，要么積極進(jìn)行多元化配置，適度增大對(duì)權(quán)益資產(chǎn)的配置比例。
此次存款利率下調(diào)是自2022年9月以來(lái)大行第六次主動(dòng)下調(diào)存款利率，也是繼7月后不到3個(gè)月內(nèi)的再度下調(diào)。自存款利率市場(chǎng)化調(diào)整機(jī)制建立以來(lái)，大行已進(jìn)行了五輪存款掛牌利率下調(diào)。
面對(duì)存款利率的持續(xù)下調(diào)，招聯(lián)首席研究員董希淼指出，投資者應(yīng)盡快調(diào)整好投資心態(tài)，降低對(duì)投資收益的預(yù)期。他建議，投資者可以根據(jù)自身理財(cái)偏好與配置需求，結(jié)合市場(chǎng)趨勢(shì)，對(duì)存款類(lèi)產(chǎn)品和各類(lèi)型資管產(chǎn)品進(jìn)行組合配置，以分散風(fēng)險(xiǎn)并提升組合收益彈性。
存款利率的下調(diào)對(duì)銀行業(yè)和投資者都帶來(lái)了顯著的影響。銀行業(yè)需要應(yīng)對(duì)息差壓力，而投資者則需要調(diào)整自己的理財(cái)策略，以平衡風(fēng)險(xiǎn)和收益。
